第六节 系统交易1.ppt

系统交易;系统交易简介;系统交易（System Trading）就是指运用交易系统（Trading System）进行交易。但是交易系统这个词却经常被人们在三种个意义上使用。一般是指系统交易中的交易系统，它的全称实际应该是叫交易规则系统，指包括入市、离市、止损、仓位与头寸等一整套的规则； 机械程式交易系统是系统交易的一种表现形式。 ;为什么要使用交易系统;机械程式交易系统的优点: 1、由电脑给出明确的交易信号，完全机械化，毋须人工判断，摒除了投资者的主观情绪和心理不稳定造成的影响，不带有丝毫的主观感情因素。 2、具有更严格的纪律性。 3、能达到更高程度的协调和前后一致性，保持稳定的回报。 4、确保不错失每个重大行情的入市机会，避免了投资者由于对消息的摸不透和人工判断不稳定性和不连续性造成的交易决策失误。 ;5、按照大行情趋势方向入市交易,让利润充分增长,捕捉到每波大行情的80%的利润。 6、把风险损失有效地控制在预计的极小范围内。(5%～10%) 7．经过调整交易系统的设置，可以用于赚取短线的差价行情， 8.可同时适用于多个股票、期货品种，确保不错过任何零散的巨幅行情，达到组合投资的目的. ;正确的投资交易决策方式可划分为两大类型： 1.科学型 2.艺术型;股票市场的绝大多数投资民众，其投资决策的思维方式，既不属于科学型，也不属于艺术型，而是属于情绪型 多数投资民众没有什么好的交易原则和方法，主观地去抄底测顶，不愿去设止损点，急功近利、没有耐心，本来可以随趋势产生巨额赢利的头寸被轻易了结，赢利与风险不成比例 市场已经、正在也即将证明，多数群众在多数时候总是错的。;交易中最大的敌人不是市场而是交易者自己，我们每一次失败的经历都说明：不是市场太聪明，而是我们太自作聪明，太自以为是，我们在交易中总是被自己的主观情绪、欲望所击败。 为了避免我们被主观情绪所困扰，我们可以使用机械式的交易系统来规范我们的交易活动 系统交易方法，是一种科学型的决策方法。它在很大程度上可以避免情绪型决策及其经常导致的操作失败;交易者在利用自己的直觉进行了一段不太理想的交易后，懂得自己的交易行为需要某种形式的规范，有意愿转变成为一个系统交易者，由原来的盲目交易逐渐转向理性投资，由被动的跟着盘面走转向由交易系统来指导自己的交易，这是一个巨大的转变，是一个失败的交易者转化为一个成功的交易者的重要的一步。;交易系统是怎样一套交易系统;交易系统通过高度的定量化、条理化和大量的数理分析，在高度随机的价格波动中寻找到非随机的部分，捕捉到正确的价格波动趋势。 同时，计算出交易和风险控制的有关参数，从而极大地提高操作成功的概率。;交易系统包括“趋势操作系统”、“资金管理系统”和“风险控制系统”三部分，是心理控制、资金管理、风险控制和市场统计分析的有机结合体 它客观地回答了投资者： 1 做什么方向； 2 在什么时候做； 3 在什么价位做； 4 做多少； 5 在什么价位加仓； 6 在什么时候，什么价位离场 等一系列问题，帮助投资者实现交易的客观化和智能化。;交易系统的交易讯号分为多头开仓讯号，空头开仓讯号，多头止赢（止损）线和空头止赢（止损）线四类 相应的，投资者处于多头持仓，空头持仓，空仓观望三种状态 ;如何正确使用交易系统？;交易系统对于交易来讲仅仅是一件交易工具而已，获得了交易系统和通过交易系统来获利不完全是一回事，运用交易系统的能力远比交易系统本身更重要，这就好比决定战争胜负的关键是人而不是武器一样。 一套设计良好的交易系统，只是投资成功的必要条件， 而不是充分必要条件。能够成功的执行交易系统，才是对投资人心理素质的最大考验;运用交易系统的能力表现在两个方面;在投资家眼中，市场风险是不可能回避的，无风险的投资是不可能存在的，因此，利润是对所承受风险的回报，在风险最小前提下追求利润最大化，才是投资的基本原则。 千万不要认为具有获利能力的交易系统可以保证你每笔交易都成功！任何的获利都是由亏小赢大组成的，任何交易系统都有弱点，亏损不可避免。对于趋势跟踪系统来讲，它不要求盈利的次数大于亏损的次数，它只要求不断的用小的止损去寻找大的获利机会，这样的系统需要使用者做好不断接受小额亏损的准备；;在系统处于亏损时期时，不要轻易认为系统需要改变或更换，亏损是正常现象，必须接受，此时应告诉自己如何来提高处理困难的能力和耐心；在困难时期放弃系统，则亏损的噩梦始终会跟随你，利润则永远只会在远处向你招手和微笑。而在系统的获利时期，切不可耍小聪明，认为可以运用自己的交易能力来提高系统的效率，此时遵守纪律胜过一切！系统的困难时期可以提高你的交易能力，系统的收获时期可以考验你的自律精神！交易系统就是这样在不断的帮助你提高和获利。;系统交易的本质是处理正在发生的