年券从业资格考试模拟试题答案及解析 发行与承销三.docx

2014年证券从业资格考试模拟试题答案及解析 ——发行与承销（三）一、单项选择题　　1．B　　【解析】本题考查国外投资银行业务的发展历史。　　2．B　　【解析】本题考查保荐制度一保荐期限的相关规定。　　3．A　　【解析】本题考查我国投资银行业务的发展历史。发行监管制度的核心内容是股票发行决定权的归属。　　4．C　　【解析】本题考查债券管理制度的发展历史。企业短期融资券是指企业依照《短期融资券　　管理办法》规定的条件和程序在银行间债券市场发行和交易，约定在一定期限内还本付　　息，最长期限不超过365天的有价证券。　　5．C　　【解析】本题考查债券管理制度的发展历史。为规范商业银行发行混合资本债券行为，保　　护投资者利益，根据《中华人民共和国中国人民银行法》和《全国银行间债券市场金融债券　　发行管理办法》，中国人民银行于2006年9月6日发布公告，就商业银行发行混合资本　　债券的有关事宜进行了规定。　　6．A　　【解析】采用募集方式设立的股份公司，章程草案须提交创立大会表决通过。发起人向社　　会公开募集股份的，须向中国证监会报送公司章程草案。　　7．D　　【解析】股份有限公司修改公司章程，必须经出席股东大会的股东所持表决权的2／3以上　　通过。　　8．A　　【解析】公司董事、监事、高级管理人员应当向公司申报所持有的本公司的股份及其变动　　情况，在任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的25％。　　9．B　　【解析】公司应当自作出合并决议之日起l0日内通知债权人，并于30日内在报纸上　　公告。　　10．C　　【解析】召开股东大会会议，公司应当将会议召开的时间、地点和审议的事项于会议召　　开20日前通知各股东；临时股东大会应当于会议召开15日前通知各股东。11．C　　【解析】《证券法》对股份有限公司申请股票上市的要求：公开发行的股份达到公司股份　　总数的25％以上；公司股本总额超过人民币4亿元的，公开发行股份的比例为l0％　　以上。　　12．A　　【解析】经国务院批准改制的企业，土地资产处置方案应报国土资源部审批。　　13．D　　【解析】无形资产是指得到法律认可和保护、不具有实物形态，并在较长时间内（超过l　　年）使企业在生产经营中受益的资产。　　14．A　　【解析】从投资者的角度来看，债券的成本可以看作是使投资者预期未来现金流量（利息　　和本金收入）的现值与目前债券的市场价格相等的一个折现率。　　15．C　　【解析】内部融资的特点有：自主性、有限性。低成本性和低风险性。选项C高风险性　　是外部融资的特点。　　17．B　　【解析】本题考查可转换证券筹资的特点。选项A应该是可转换证券通过出售看涨期权　　可降低筹资成本，选项C应该是利用可转换证券筹资的成本要高于普通股或优先股，选　　项D应该是可转换证券有利于未来资本结构的调整。　　18．C　　【解析】在创业板上市公司首次公开发行股票，发行人是依法设立且持续经营3年以上　　的股份有限公司。　　19．D　　【解析】发行人在主板上市公司首次公开发行股票，应当符合：最近3个会计年度经营　　活动产生的现金流量净额累计超过人民币5000万元；或者最近3个会计年度营业收入　　累计超过人民币3亿元。　　20．B’　　【解析】对上市公司及企业改组上市的审计，应由2名具有证券相关业务资格的注册会　　计师签名、盖章。　21．B　　【解析】包销佣金为包销总金额的1．5％～3％。　　22．B　　【解析】公开发行股票数量在4亿股以下，提供有效报价的询价对象不足20家的，发行　　人及其主承销商不得确定发行价格，并应当中止发行。　　23．D　　【解析】上海证券交易所上网发行资金申购的时间一般为4个交易日，根据发行人和主　　承销商的申请，可以缩短1个交易日。　　24．B　　【解析】通过证券交易所交易系统采用上网资金申购方式公开发行股票，在T＋1日，由　　中国结算上海分公司将申购资金冻结。　　25．A　　【解析】初步询价开始日前2个交易日内，发行人应当向交易所申请股票代码。　　26．A　　【解析】招股说明书的有效期为6个月，自中国证监会核准发行申请前招股说明书最后　　一次签署之日起计算。　　27。D　　【解析】发行人应披露发行当年和未来2年的发展计划，包括提高竞争能力、市场和业　　务开拓、筹资等方面的计划。　　28．C　　【解析】发行价格区间向中国证监会发行部报备后，发行人及其保荐机构应刊登初步询价结果公告。　　29．D　　【解析】本题考查股利分配政策的相关知识。　　30．D　　【解析】本题考查发行人应披露的主要业务、主要产品及设立以来的变化情况。　31．C　　【解析】上市公司申请发行新股，必须符合最近12个月内不存在违规对外提供担保的　　行为。　　32．D　　【解析】控股股东不履行认配股份的承诺，或者代销期