计量经济学的地位、作用和局限性.doc

计量经济学的地位、作用和局限( 洪永淼 （厦门大学和康奈尔大学） 一、 引言 计量经济学已经成为现代经济学和管理学教育必不可少的一部分，它和微观经济学与宏观经济学一起构成了中国高校经济管理类本科生和研究生必修的三门经济学核心理论课程，并在中国经济学界受到越来越广泛的关注。然而，中国计量经济学的发展落后于微观经济学和宏观经济学。中国经济学界对计量经济学这一现代经济学核心课程存在着一些认识上的误区。比如，不少人认为计量经济学仅仅是经济学实证研究的技术分析工具，没有意识到计量经济学作为经济学研究基本方法论的重要性；很多人不了解计量经济学与数学、数理经济学、数理统计学以及经济统计学之间的区别，将计量经济学等同于应用数学或应用统计学，认为计量经济学只不过是一个经济数学模型加上一个随机搅动项而已。还有，实证研究中，经常不注意计量经济学方法与工具所适用的范围和前提条件，不恰当地将它们应用于其前提条件明显不成立的经济数据或经济问题，从而导致得出错误的结论。所有这些认识上的偏差，正妨碍着计量经济学的应用、推广和发展。本文的目的，是从方法论的角度出发，阐述计量经济学在经济学研究中的地位、作用以及局限性，从而使大家对计量经济学作为现代经济学研究基本方法论的重要性和局限性，有一个比较清晰的认识。 本文首先将从现代经济学的数量分析特征出发，阐述计量经济学在现代经济学中的地位和作用；然后，通过比较计量经济学与数理经济学、数理统计学和经济统计学之间的差别，强调计量经济学作为经济学研究基本方法论的重要性；接着，通过经济学和金融学中具有代表性的重要实例，具体详细地说明计量经济学方法和工具的应用，以及在应用时需要注意的若干问题。这些例子包括消费函数和乘数效应，理性预期和资产定价，规模报酬不变，转型经济改革成效评估，有效市场假说，市场风险和波动聚集，以及劳动经济学和金融学的久期分析（Duration Analysis），等等。这些实例说明了计量经济学是如何用于经济结构分析和重要结构参数估计，如何用于检验经济理论和发展经济理论，如何进行经济行为分析和逻辑分析，从而采用正确的计量经济学方法并正确地陈述结论，以及如何针对经济数据的特点和具体问题的本质，选择合适的计量经济学模型和工具。同时还强调了在使用计量经济学模型进行结构分析时正确设定理论模型的重要性，以及计量经济学在非传统领域也有广泛的应用。最后，本文将阐述由经济数据的非实验性和经济结构的时变性所导致的计量经济学分析的局限性。 现代市场经济充满不确定性和风险，一个经济人做出一项决策后，其后果往往无法预知。现代经济学就是研究在充满不确定性因素的条件下如何公平而有效地配置有限资源。现代经济学可大致分为四个领域：宏观经济学、微观经济学、金融经济学和计量经济学。其中，宏观经济学、微观经济学和计量经济学已经成为中国高校经济类本科生和研究生必修的三门核心经济理论课程。同大多数的自然科学学科一样，现代经济学研究的一般方法可归纳为以下几个步骤： 第一：收集数据和总结经验特征事实（Empirical Stylized Facts）。经验特征事实一般从观察到的经济数据中提炼出来。比如，微观经济学中著名的恩格尔曲线（Engels Curve）就是一个经验特征事实，它刻画家庭生活用品支出占总收入的比例随着家庭总收入的上升而递减；宏观经济学中一个著名的经验特征事实是菲利普斯曲线（Phillips Curve），它描述一个经济的失业率和通货膨胀率之间的负相关关系（后来又出现了“高失业高通胀”和“低失业低通胀”的正相关现象）；还有，金融市场的波动常常会交替出现，大波动后通常会紧跟着另一个大波动，而小波动后会紧跟另一个小波动，这就是金融学中有名的经验特征事实—市场波动聚集（Volatility Clustering）。经验特征事实是经济学研究的出发点，比如，时间序列计量经济学中的单位根（Unit Root）和协整（Cointegration）理论，就是基于 Nelson Plossor（1982）在实证研究中发现大多数宏观经济时间序列都是单位根过程这一经验特征事实而发展起来的。 第二：建立经济理论或模型。找到经验特征事实以后，经济学家会建立经济理论或模型，以解释这些经验特征事实。这一阶段的关键是建立合适的经济数学模型。 第三：实证检验。这一步的工作需要把经济理论或模型转化为可用数据检验的计量经济模型。经济理论或模型通常只指出经济变量之间的因果关系和数量关系，没有给出确切的函数形式。从经济数学模型到计量经济模型的转化过程中，需要对函数形式作出假设，然后利用观测到的数据，估计未知参数值，并进一步验证计量经济模型的设定是否正确。 第四：应用。计量经济模型通过实证检验后，可用来检验经济理论或经济假说的正确性，预测未来经济的变动趋势以及提