2019年激励理论及其应用课件.ppt

劳动市场上应聘者特征的信号传递： 学历、学位、获奖证书 论文、设计、实习经历 信号传递与甄别 （克服逆向选择的一种机制） 产品市场上产品质量的信号传递： 签发保修单 公布返修率 广告宣传 信号传递与甄别 （克服逆向选择的一种机制） 三、事后的信息不对称（隐藏行动、道德风险与机制设计） 事后的信息不对称与道德风险 事后的隐藏行动类信息不对称，会带来道德风险（moral hazard），即代理人为了增进自身利益而损害了委托人利益的行为。 事后的信息不对称与道德风险 在保险合同签订后，投保人可能为了自己方便（即为了增进自身利益），采取对保险人不负责任的行为，而给保险公司造成损失。 在劳动市场上，雇用合同签订后，雇员的偷懒行为会给雇主造成损失。 例1：保险合同的设计 在保险市场上，被保险人的行动是不可观测的。被保险人不负责任的行为，往往会增大风险发生的概率，增加保险人的赔偿支出。如何避免保险市场上的道德风险？ 例1：保险合同的设计 共同保险（co-insurance）： 保险合同规定，保险公司与被保险人共同承担风险损失。比如，健康保险合同常常规定，医疗费用的20%由被保险人负担，80%由保险公司负担。 免赔额： 在保险合同中规定一个不赔偿的数额，保险公司只负责赔偿超过这一数额的部分。如果保险合同规定的免赔额为200美元，那么，只有当被保险人的损失超过200美元时，保险公司才负责赔偿，并且只负责赔偿超过200美元的部分。 例1：保险合同的设计 以一个计算机生产商的销售代理为例。 努力工作： 运气好，每个月能给雇主挣得5万元 运气不好，每个月只能给雇主挣得3万元 不努力工作： 运气好，每个月能给雇主挣得3万元 在运气不好，每个月只能给雇主挣得2万元 例2：代理销售合同 代理销售合同： 实行固定报酬 报酬与业绩挂钩 例2：代理销售合同 利润分享制或弹性奖金制度是更为具有激励机制的报酬制度。改革开放以来，我国旨在提高效率的分配体制改革背后的理论依据就在这里。 例3：信贷合同中的抵押 信贷合同中的抵押，是克服信贷市场上逆向选择和道德风险的一种机制。 例4：效率工资 效率工资：高于均衡工资的工资。 效率工资是克服劳动或经理市场中逆向选择和道德风险的有效机制之一。 例5：克服农业生产中道德风险的机制设计：家庭联产承包责任制 集体农业生产（改革前中国的生产队）中的道德风险。 行动不可观测，个人的劳动成果难以测量，集体劳动情况下偷懒之类的道德风险不可避免。克服这种场合下道德风险的机制设计是体制变革，由集体生产体制改为个体生产体制。 例6：风险投资中“举手跟投”的做法 风险投资决策中所推行或探索的“举手跟投”和“管理者持股”制度，就是一个克服决策者和管理人员“道德风险” 的一种机制。 例7：评审鉴定制度改革 评审鉴定中（课题、成果、评奖等）的道德风险，即评审鉴定人对委托方或被评审鉴定方不负责任的行为很普遍，原因在于现行制度或文化下，评审鉴定人不负责的任行为有收益没有成本，而认真负责的行为没有收入反倒有成本。 改革的思路是，让不负责任的人有成本、没有收益，负责任的人有收益、没有成本。 办法是：评审鉴定人公开制度，或责任追究制度。 例8：征信与不良信誉记录 这是克服逆向选择的一种方法。 涉及的领域也很多，谋职、晋升、融资等。 几点启示 任何一个代理人，在做出任何一种行为选择之前，都要对这种行为的边际收益与边际成本进行权衡；边际收益大于或等于边际成本是行为选择的基本原则。 不能让一种行为没有边际成本；只有在让任何行为都有一定的边际成本时，人们的行为选择才会谨慎，才不会随心所欲。 要通过机制的设计使代理人增进自身利益的选择同时也是增进委托人利益的选择。 几点启示 行为是规则的产物。无论委托人希望发生的事情，还是委托人不希望发生的事情。要改变代理人的行为选择，必须改变规则。行为本质（理性）是不可改变的，行为选择的内容是可以改变的。 撇开伦理观或价值判断，从经济学角度讲，没有好人和坏人之分。 通过规则设计，让代理人自觉去做委托人希望的事情，自觉不去做委托人不希望的事情。 第8讲 结束 第8讲 激励理论及其应用 华南理工大学 田秋生教授 （qstian@scut.edu.cn） 一、激励问题的性质 激励问题的条件 激励问题的充要条件： 当事人行为是理性的 当事人行为目标不一致 当事人之间信息不对称 1.1 什么是行为理性？ 理性的定义： 在既定的约束条件或选择空间下，人们总是做出对自身最有利的选择，即能够最大限度地增进自身利益的选择。人类行为选择的这一本质，便称为理性。 两利相权，取其重；两害相权，取其轻；利弊相权，趋利避害。这些通俗的说法，准确反映和描述了理性的含义。 1.1 什么是行为理性？ 理性定义中的约束： 制