第5章-证 券投资基金与衍生工具.pptx

第五章 证券投资基金与衍生工具;第一节 证券投资基金;2016年共有19家内地基金公司入围全球500强;2017年三季末基金公司规模排名;;;;;;;;;;（四）中国证券投资基金业协会;(五)我国证券投资基金的发展概况（了解）;;;;;;;划分依据;二、证券投资基金的分类方法;二、证券投资基金的分类方法;;;;;;封闭式基金vs开放式基金;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;ETF与LOF的区别;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;　　七、证券投资基金的费用（熟悉） 　　(一)基金管理费 基金管理费是指从基金资产中提取的、支付给为基金提供专业化服务的基金管理人的费用，即管理人为管理和操作基金而收取的费用。 　　基金管理费率通常与基金规模成反比，与风险成正比。 基金规模越大，基金管理费率越低；基金风险程度越高，基金管理费率越高。 从基金类型来看，衍生工具基金管理费率最高。 ;　　七、证券投资基金的费用（熟悉） 　　(一)基金管理费 ;;　　七、证券投资基金的费用（熟悉） 　　(二)基金托管费 托管费率： 股票基金＞债券基金＞货币市场基金;　　七、证券投资基金的费用（熟悉） 　　(三)基金销售服务费 　　基金销售服务费是指从基金资产中扣除的用于支付销售机构佣金以及基金管理人的基金营销广告费、促销活动费、持有人服务费等方面的费用。收取销售服务费的基金通常不再收取申购费。 ;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;;第二节 衍生工具;;;;;;;;;;;　二、金融衍生工具的分类;;;;;;;;;;三、金融期货;三、金融期货;金融期货 vs 金融现货;金融期货交易 vs 普通远期交易;四、金融期货合约;四、金融期货合约;四、金融期货合约;五、金融期货的主要交易制度;五、金融期货的主要交易制度;;;;;;;;;;;;;;;六、金融期货的基本功能;1、套期保值功能;2、价格发现功能;3、投机功能;4、套利功能;七、金融期权;七、金融期权;(二)金融期货与金融期权的区别; ;(三)金融期权的基本功能;(四)金融期权的分类;(四)金融期权的分类;(四)金融期权的分类;(四)金融期权的分类;(四)金融期权的分类;(四)金融期权的分类;;;;;八、人民币利率互换交易（了解）;;;九、信用违约互换（了解）;;;十、可转换公司债券与可交换公司债券（掌握）;十、可转换公司债券与可交换公司债券;发行可转换公司债券的条件;发行可转换公司债券的条件;　(二)可交换公司债券;(三)可交换债券与可转换债券的不同;(三)可交换债券与可转换债券的不同;(三)可交换债券与可转换债券的不同;;　　十一、资产证券化（掌握） 　　(一)资产证券化的定义 　　资产证券化是以特定资产组合或特定现金流为支持，发行可交易证券的一种融资形式。传统的证券发行是以企业为基础，而资产证券化则是以特定的资产池为基础发行证券。 　　;(二)资产证券化的种类与范围 　　(1)根据基础资产分类。根据证券化的基础资产不同，可以将资产证券化分为不动产证券化、应收账款证券化、信贷资产证券化、未来收益证券化(如高速公路收费)、债券组合证券化等类别。 　　(2)根据资产证券化的地域分类。根据资产证券化发起人、发行人和投资者所属地域不同，可将资产证券化分为境内资产证券化和离岸资产证券化。 　　(3)根据证券化产品的属性分类。根据证券化产品的金融属性不同，可以分为股权型证券化、债权型证券化和混合型证券化。;(三)资产证券化的有关当事人;(三)资产证券化的有关当事人;(三)资产证券???的有关当事人;(三)资产证券化的有关当事人;(三)资产证券化的有关当事人;(三)资产证券化的有关当事人;(四)资产证券化的操作要求; 内地首单自然风景区入园凭证资产证券化产品即将发行; 内地首单自然风景区入园凭证资产证券化产品即将发行;;;;　十二、结构化金融衍生产品（了解）;　(二)结构化全融衍生产品的类别;　十三、金融衍生工具及金融衍生工具市场（了解）;(二)金融衍生工具的发展现状;　(二)金融衍生工具的发展趋势;(三)金融衍生工具市场的特点;(五)金融衍生工具市场的功能;(六)我国衍生工具市场的发展状况;;