上市公司资产减值对盈余管理影响的研究.doc

上市公司资产减值对盈余管理影响的研究 专业： 学号： 学生姓名： 指导老师姓名： 【内容提要】在如今知识经济到来的大背景下，科学技术得到高速发展，并且广泛应 用牛产领域里，从而加剧了竞争，加大了风险，企业所面临着日新月异的产品市场、技术 市场以及金融市场，风险以及不确定性充斥着整个企业经营前景，资产减值的情况随时可 能发生。特别是近些年来，部分上市公司屡屡出现利用改变资产减值的计提手段或方法， 以达到盈余管理的目的。这无疑加大了市场的风险与虚假繁华，更给投资人带来无法弥补 的损失，长此以往必将对社会主义市场经济带来重大影响。如今，一系列的资产减值会计 政策已由我国财政部制定并出台。社会各界也加强了对此类问题的关注与探讨。 【关键词】上市公司；资产减值；盈余管理 一、绪论 二十一世纪，全世界进入到一个快速发展的新吋期，各种市场的竞争口趋激烈，特别 是上市公司的前景充满未知与挑战。企业在这样的背景下，尤其资产及资产组的未来预期 状况难以确定，有可能面临减值的风险。而作为企业首要会计要素，与其相关的财会信息 是企业内部和外部有关人员关注的重点，他们关心的是现值而不是以历史成本计量的价 值，因此资产减值会计顺势而生。在当前市场环境下，为了真实反映企业的资产现状，向 内部和外部的相关人员提供有用的会计信息，必须对资产的价值进行再评估与测试。现代 经济的一个显著特征是上市公司通过证券市场进行融资，为了保证融资渠道的通畅，可观 的利润和良好的企业形象是必需的，但由于种种因素上市公司经济利润的不确定是不能避 免的，这就必然导致上市公司采用资产减值这一手段进行盈余管理。随着技术的进步与发 展，资产的账面价值的变化往往会导致会计收益产生巨大的变化，再者资产减值的会计处 理需要会计人员的预测与判断，相关规范难免给企业在期末处理中留有一定的操作空间。 特别是信息技术日益发展起来，企业生产领域快速应用起科学技术，因此企业设备的使用 周期变短，金融市场发展后资本在世界范围内流动变得可能，从而更加紧密地把金融市场 联系起來，所以成倍加大了其风险。一直以來，计提和转回资产减值准备处理不同使用有 关上市公司盈余管理的目的得到满足，所以这一手段往往被上市公司所利用从而达到盈余 管理的目的。这儿年，我国学者对这些问题也作做了和关研究。例如，过去研究文献中有 关资产减值准备计提的经验没有从资产减值转冋以及会计政策的有关关联里入手，基于此 提出通过构建统计模型从而研究中国的微观经济主体特征变量，也就是公司管理机构和盈 余管理动机以及长期资产减值转回所存在的关系。《企业会计制度》实施以后，祝焰、顾 伟敏(2007)做了研究，研究内容主要是关于哪些因素影响上市公司的长期资产减值，盈余 操纵的情况存在与否。丁方飞(2008)在2006年国家财政部颁布了新的会计准则体系，新准 则禁止计提的长期资产减值转回这一背景下，研究资产减值准则的变化是否对上市公司的 政策产生影响。 二、资产减值与盈余管理的内涵与政策分析 资产减值的理论基础与其必然性 Chen Charles等(2004 Hong Kong)发现发生较大亏损或高级经理人变更的公司更愿意 提取资产减值准备，而且计提比例较高，自愿提取和随后转冋导致的业绩上涨有很大关系。 Francis J等(1996 US)的观点是：操纵利润和据实减值是企业计提资产减值准备的两大主 要经济动机：o Wilson G.M1996 US)研究资产减值时进一步提出的评价是：计量基础，计 量误差以及盈余管理是资产减值的三大划分部分。“受托责任观”和“决策有用观”是如 今会计理论与实务界存在的两种不同观点。这时资源的受托者就有了对资源的委托者解释 其活动及结果的义务。它强调会计信息的可靠性和编制会计报表依据的有效性，而不只是 强调会计报表的决策有用性。决策有用观主要理论是：会计的目标是向信息使用者提供对 经济决策有所帮助的数量化信息，会计人员和会计信息使用者的关系是其所主要强调的， 准则的研究和制定为的就是提供效果更佳的会计信息。资产减值会计应该有助于内部与外 部相关人员的决策，因为资产减值会计的目的是为资产提供真实的计价标准，资产减值会 计的目标在于通过资产价值的有关信息，向公司现实和潜在的投资者提供未来现金流入或 流岀等决策相关的信息，而不在于向所有者报告受托责任。由于受托责任观的影响，反映 受托者的受托责任和履行情况是财务会计的目标，因此从信息提供者的角度尽量客观准确 地提供资产计量是必须的。而当物价波动较大或币值不稳定时，历史成木就不能真实体现 会计主体的财务状况，用错误的信息不能得出止确的结论。所以想要全面完整地反映企业 资产价值情况是无法由单一的历史成本计量展性来达到的。资产减值会计试图为资产的真 实性提供度量，而不是向所有者报告其受托责