第一学期财务管理模拟实训实施细则.doc

2013-2014第一学期财务管理模拟实训实施细则 一、实训目的： 在学习完《财务管理》理论部分以后，利用所学知识对财务管理工作环节（筹资、投资、营运、分配）的各个方面进行分析，提出改进意见，同时加深对理论的理解。 二、实训安排 序号 时间安排 考核内容 1 1.6-1.8 筹资决策案例分析 2 1.9-1.10 投资决策案例分析 3 1.11-1.12 资本结构决策案例分析 4 1.13-1.14 股利分配政策案例分析 三、实训案例 1、筹资决策案例分析 广东YZ?集团公司是广东省一家国有服务性企业，在省内各地均有分支机构，其业务包括国家指令性业务和非指令性业务两个方面。由于其服务价格大多由国家控制且指令性业务的价格偏低，因而其盈利能力不高。该公司拟确定2001——2005年的资金需要量计划，有关资料如下： YZ集团公司2000年末资产负债表 资产 期末数 资产 期末数 流动资产： 　 流动负债： 　 货币资金 18,773 短期借款 2,512 应收帐款 5,121 应付帐款 1,005 减：坏帐准备 29 预收帐款 607 应收帐款净额 5,092 其他应收款 7,490 其他应收款 17,065 应付工资 4,433 存货 2,500 应付福利款 1,534 待摊费用 494 未交税金 269 流动资产合计 43,924 预提费用 213 长期投资： 　 流动负债合计 18,063 长期投资 35,538 长期负债： 　 固定投资： 　 长期借款 33,447 固定资产原价 78,633 长期负债合计 33,447 减：累计折旧 11,646 负债合计 51,510 固定资产净值 66,987 所有者权益： 　 固定资产清理 149 实收资本 21,246 在建工程 　 资本公积 72,261 固定资产合计 67,136 盈余公积 4,545 无形及递延资产： 　 未分配利润 1,150 无形资产 930 所有者权益合计 99,202 递延资产 3,184 　 　 无形及递延资产合计 4,114 　 　 资产总计 150,712 负债及所有者权益总计 150,712 YZ集团公司2001－2005年营业收入和净利计划 年份 2001 2002 2003 2004 2005 营业收入 48,400 54,600 62,400 70,000 78,000 净利 1,680 3,020 3,800 4,400 5,200 YZ集团公司2001－2005年固定资产投资计划 年份 2001 2002 2003 2004 2005 营业设备 1,000 1,000 1,000 1,000 1,000 房屋及建筑物 6,000 6,000 5,500 6,000 6,300 合计 7,000 7,000 6,500 7,000 7,300 固定资产投资均为一次性投入，假定当年投资当年按全年计提折旧；房屋建筑物折旧率4%，营业设备折旧率6.5%。? 该公司2000年实现营业收入43,358万元；计划期间的净利全部留用，为计算方便，全部列作未分配利润；计划期固定资产无报废情况；2000年末固定资产原值中房屋建筑物为41735万元，营业设备为36898万元；计划2001年和2002年对外长期投资各为5000万元；2000年末其他应收款占用较多，其中部分为不合理占用，计划期间其他应收款占营业收入的比例在2000年末的基础上逐年下降5%；计划期间流动比率保持在至少2：1以上；在流动比率能达到要求时，货币资金维持在2000年水平，若流动比率达不到要求，则增加货币资金；现有长期借款于2003年到期，可提前偿还。 实验要求?: 1、编制YZ集团公司2001——2005年预计资产负债表； 2、编制YZ集团公司2001——2005年资金需求及来源表； 3、讨论确定外部筹资额时为什么要考虑折旧的因素？ 4、如果每年的营业活动现金流入不正常，对外部筹资额有什么影响？ 2、投资决策案例分析 利达灯具厂是生产灯具的中型企业，该厂生产的灯具款式新颖，质量优良，长期以来供不应求。为扩大生产能力，厂家准备新建一条生产线。负责这项投资决策工作的财务科李明经过调查研究后，得到如下有关资料： 该生产线的总投资额为600万元。其中，固定资产投资500万元，分两年投入。第一年初投入450万，第二年初投入50万。第二年末项目完工可正式投产使用。投产后每年可生产灯具200?000盏，平均售价为400元/每盏。每年可获得销售收入800万元。投资项目可使用八年。八年后可获残值20万。