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第一章 公司理财：根据资金的运动规律，对公司生产经营活动中资金的筹集、使用和分配，进行预测、决策、计划、控制、核算和分析，提高资金运用效果，实现资本保值增值的管理工作。**财务管理：是在一定的整体目标下，对资产的购置、融资和管理。? **资本预算：指企业为了今后更好的发展，获取更大的报酬而作出的资本支出计划。它是综合反映建设资金来源与运用的预算，其支出主要用于经济建设，其收主要是债务收。资本预算是复式预算的组成部分。 **资本结构：企业用来支持其经营活动的长期债务与股东权益的组合。它在很大程度上决定着企业的偿债和再融资能力，决定着企业未来的盈利能力，是企业财务状况的一项重要指标。 营运资本：广义的营运资金又称总营运资本，是指一个企业投放在流动资产上的资金，具体包括应收账款、存货、其他应收款、应付票据、预收票据、预提费用、其他应付款等占用的资金。 狭义的营运资金是指某时点内企业的流动资产与流动负债的差额（不包含现金及现金等价物，以及短期借款）。独资企业：个人出资经营、归个人所有和控制、由个人承担经营风险和享有全部经营收益的企业。 以独资经营方式经营的独资企业有无限的经济责任，破产时借方可以扣留业主的个人财产。 合伙企业：指自然人、法人和其他组织依照《中华人民共和国合伙企业法》在中国境内设立的，由两个或两个以上的自然人通过订立合伙协议，共同出资经营、共负盈亏、共担风险的企业组织形式 。 代理关系：股东与管理层之间的关系。 代理问题：代理人和委托人利益并不完全一致，在委托人处于信息劣势，不能对代理人进行完全监督的情况下，代理人有动机为了自身利益，做出有损于委托人利益的行为。由此造成的委托人利益受损的现象被称为（委托）代理问题。 第二章 流动资产：指企业可以在一年或者超过一年的一个营业周期内变现或者运用的资产。 固定资产：企业为生产产品、提供劳务、出租或者经营管理而持有的、使用时间超过12个月的，价值达到一定标准的非货币性资产，包括房屋、建筑物、机器、机械、运输工具以及其他与生产经营活动有关的设备、器具、工具等。 流动负债：短期内必须以流动资产偿还,或以提供劳务抵偿的一切短期债务。包括应付帐款、应付票据、短期债务、应付税款和其它应付费用。 长期负债：是指期限超过1年的债务。 股东权益：是指公司总资产中扣除负债所余下的部分。是指股本、资本公积、盈余公积、未分配利润的之和，代表了股东对企业的所有权，反映了股东在企业资产中享有的经济利益。 **发行溢价：所支付的实际金额超过证券或股票的名目价值或面值。 市场价值：指生产部门所耗费的社会必要劳动时间形成的商品的社会价值，即一项资产在交易市场上的价格，它是买卖双方竞价后产生的双方都能接受的价格。 账面价值：通过公司的财务报表计算而得，是股东权益的会计反映，或者说是股票所对应的公司当年自有资金价值。 **财务杠杆：由于固定债务利息和优先股股利的存在而导致普通股每股利润变动幅度大于息税前利润变动幅度的现象。 每股收益：每股盈利（EPS）指税后利润与股本总数的比率。是普通股股东每持有一股所能享有的企业净利润或需承担的企业净亏损通常被用来反映企业的经营成果，衡量普通股的获利水平及投资风险的重要的财务指标。 平均税率：应税收入除以应纳税额的结果。 边际税率：每多挣一美元需额外缴纳的税款。 现金流量：企业一定时期的现金和现金等价物的流入和流出的数量。 第三章 比率分析：利用一公司已发表的财务信息，预测它能不能达成未来的利润预估值。分为四大类：流动性比率、经营比率、获利性比率、杠杆比率。 财务比率：由公司财务信息决定并用于比较目的的一些关键财务数据信息之间的相互关系。 流动比率：流动比率是流动资产对流动负债的比率，用来衡量企业流动资产在短期债务到期以前，可以变为现金用于偿还负债的能力。一般说来，比率越高，说明企业资产的变现能力越强，短期偿债能力亦越强；反之则弱。 速动比率：指速动资产对流动负债的比率。它是衡量企业流动资产中可以立即变现用于偿还流动负债的能力。（速动资产包括货币资金、短期投资、应收票据、应收账款，可以在较短时间内变现。而流动资产中存货、1年内到期的非流动资产及其他流动资产等则不应计入。） 现金比率：现金比率=(货币资金+交易性金融资产)/流动负债 。 现金比率通过计算公司现金以及现金等价资产总量与当前流动负债的比率，来衡量公司资产的流动性。 **权益乘数：指资产总额相当于股东权益的倍数。权益乘数=资产总额/股东权益总额 即=1/(1-资产负债率)。权益乘数越大表明所有者投入企业的资本占全部资产的比重越小，企业负债的程度越高。 **杜邦等式：把ROE（return on equity）分解成经营效率，资产使用效率和财务杠杆三部分的通行的表达方式。 1. 经营效率 (以边际利润衡量) 2. 资产使用