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期货从业资格之期货投资分析综合提升测试卷附参考答案详解【名师推荐】.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升测试卷第一部分单选题(50题) 1、协整检验通常采用（）。 A.DW检验 B.E-G两步法 C.LM检验 D.格兰杰因果关系检验【答案】：B 【解析】本题主要考查协整检验所采用的方法。选项ADW检验即杜宾-瓦特森检验，它主要用于检验线性回归模型中随机误差项的一阶自相关情况，并非用于协整检验，所以选项A错误。选项BE-G两步法是Engle和Granger于1987年提出的协整检验方法，其通过两步来检验变量之间是否存在协整关系，是协整检验通常采用的方法，所以选项B正确。选项CLM检验即拉格朗日乘数检验，常用于检验模型的设定误差，比如检验模型中是否存在高阶自相关

2025-06-14 约4.11万字 53页立即下载

《金融科技赋能下支付清算行业的支付创新与消费者权益保护》教学研究课题报告.docx 《金融科技赋能下支付清算行业的支付创新与消费者权益保护》教学研究课题报告目录一、《金融科技赋能下支付清算行业的支付创新与消费者权益保护》教学研究开题报告二、《金融科技赋能下支付清算行业的支付创新与消费者权益保护》教学研究中期报告三、《金融科技赋能下支付清算行业的支付创新与消费者权益保护》教学研究结题报告四、《金融科技赋能下支付清算行业的支付创新与消费者权益保护》教学研究论文《金融科技赋能下支付清算行业的支付创新与消费者权益保护》教学研究开题报告一、课题背景与意义近年来，金融科技（FinTech）的快速发展为支付清算行业带来了前所未有的变革。在这个数字化、智能化的时代，支付清算行

2025-06-11 约7.97千字 16页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解【新】.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、套期保值有两种止损策略，一个策略需要确定正常的基差幅度区间；另一个需要确定（）。 A.最大的可预期盈利额 B.最大的可接受亏损额 C.最小的可预期盈利额 D.最小的可接受亏损额【答案】：B 【解析】本题主要考查套期保值的止损策略相关知识。套期保值是指企业为规避外汇风险、利率风险、商品价格风险、股票价格风险、信用风险等，指定一项或一项以上套期工具，使套期工具的公允价值或现金流量变动，预期抵消被套期项目全部或部分公允价值或现金流量变动风险的一种交易活动。套期保值有两种止损策略，一种是确定正常的基差幅度区间，另一种是确定最大

2025-06-12 约4.43万字 57页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解【最新】.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、金融机构在场外交易对冲风险时，常选择（）个交易对手。 A.1个 B.2个 C.个 D.多个【答案】：D 【解析】本题考查金融机构在场外交易对冲风险时交易对手的选择。在金融市场中，场外交易的不确定性和风险相对较高。单一的交易对手意味着风险的集中，一旦该交易对手出现违约、经营困境等情况，金融机构可能面临巨大损失。当金融机构选择多个交易对手时，可以将风险分散到不同的主体上。不同的交易对手在财务状况、经营能力、市场适应能力等方面存在差异，通过与多个交易对手进行场外交易对冲风险，能够降低因某一个交易对手出现问题而带来的整体风险影

2025-06-14 约4.21万字 55页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解【模拟题】.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、在买方叫价交易中，如果现货价格变化不大，期货价格和升贴水呈（）变动。 A.正相关 B.负相关 C.不相关 D.同比例【答案】：B 【解析】本题可根据买方叫价交易中期货价格、升贴水与现货价格的关系来判断期货价格和升贴水的变动关系。在买方叫价交易中，存在这样的等式关系：现货价格=期货价格+升贴水。当现货价格变化不大时，意味着其数值相对稳定。如果期货价格上升，为了使等式成立，升贴水必然要下降；反之，如果期货价格下降，升贴水则要上升。所以，期货价格和升贴水呈负相关变动。因此，本题正确答案选B。 2、为确定大豆的价格（y）与大豆

2025-06-14 约4.05万字 52页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解【突破训练】.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、通过已知的期权价格倒推出来的波动率称为（）。 A.历史波动率 B.已实现波动率 C.隐含波动率 D.预期波动率【答案】：C 【解析】本题主要考查对不同波动率概念的理解。选项A：历史波动率历史波动率是基于过去一段时间内资产价格变动所计算出来的波动率，它反映的是资产价格在过去的波动情况，并非通过已知的期权价格倒推出来的，所以选项A不符合题意。选项B：已实现波动率已实现波动率是根据资产价格的高频数据计算得到的，它是对资产实际波动程度的一种度量，同样不是从期权价格倒推得出，因此选项B也不正确。选项C：隐含波动率隐含波动率是将市

2025-06-11 约4.69万字 58页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解【精练】.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、美联储认为（）能更好的反映美国劳动力市场的变化。 A.失业率 B.非农数据 C.ADP全美就业报告 D.就业市场状况指数【答案】：D 【解析】本题考查对能更好反映美国劳动力市场变化相关指标的了解。选项A，失业率是衡量一个国家或地区失业状况的主要指标，但它只是劳动力市场的一个方面，有一定局限性，并不能全面、综合地反映美国劳动力市场的变化。选项B，非农数据是指非农业就业人数、就业率与失业率这三个数值，它能在一定程度上反映美国非农业部门的就业状况，但同样不能涵盖劳动力市场的所有信息，不能最精准地体现美国劳动力市场的整体变化。

2025-06-13 约4.39万字 55页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解【黄金题型】.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、下列说法中正确的是（）。 A.非可交割债券套保的基差风险比可交割券套保的基差风险更小 B.央票能有效对冲利率风险 C.利用国债期货通过beta来整体套保信用债券的效果相对比较差 D.对于不是最便宜可交割券的债券进行套保不会有基差风险【答案】：C 【解析】本题可根据各选项所涉及的金融知识，逐一分析其正确性，进而得出正确答案。选项A基差风险是指套期保值工具与被套期保值对象之间价格波动不同步所带来的风险。可交割券是在国债期货合约到期时可以用于交割的债券，其与国债期货的关联性较强，价格波动相对较为同步，基差风险相对较小；而非可

2025-06-11 约3.97万字 53页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解（a卷）.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、基差交易也称为（）。 A.基差贸易 B.点差交易 C.价差交易 D.点差贸易【答案】：A 【解析】本题主要考查基差交易的别称。基差交易也被称为基差贸易。点差一般是指交易中买卖价格之间的差值，与基差交易并非同一概念，故B选项“点差交易”和D选项“点差贸易”错误；价差交易通常是指利用不同市场、不同合约之间的价格差异进行交易的策略，和基差交易是不同的概念，所以C选项“价差交易”错误。因此，本题正确答案选A。 2、基础货币不包括（）。 A.居民放在家中的大额现钞 B.商业银行的库存现金 C.单位的备用金 D.流通中的现金【答

2025-06-12 约4.31万字 55页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解（b卷）.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、分类排序法的基本程序的第一步是()。 A.对每一制对素或指标的状态进行评估，得山对应的数值 B.确定影响价格的几个最主要的基木而蚓素或指标 C.将所有指标的所得到的数值相加求和 D.将每一制对素或指标的状态划分为几个等级【答案】：B 【解析】本题主要考查分类排序法基本程序的第一步内容。分类排序法是一种用于分析和处理数据的方法，在其基本程序中，首先要明确的是分析的方向和关键因素，也就是要确定影响价格的几个最主要的基本面因素或指标。只有先确定了这些关键因素或指标，后续才能围绕它们开展进一步的评估和分析工作。选项A“对每一制

2025-06-10 约4.06万字 54页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解（名师推荐）.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、（）是将90%的资金持有现货头寸，当期货出现一定程度的价差时，将另外10%的资金作为避险，放空股指期货，形成零头寸。 A.避险策略 B.权益证券市场中立策略 C.期货现货互转套利策略 D.期货加固定收益债券增值策略【答案】：A 【解析】本题考查不同投资策略的概念。选项A：避险策略避险策略是将较大比例（本题为90%）的资金持有现货头寸，当期货出现一定程度的价差时，将剩余的较小比例（本题为10%）资金作为避险，放空股指期货，形成零头寸。题干中所描述的策略与避险策略的特点相符，所以该选项正确。选项B：权益证券市场中立策略权益

2025-06-11 约4.28万字 55页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解（培优a卷）.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、（）是指交易双方约定在未来一定期限内，根据约定的人民币本金和利率，计算利息并进行利息交换的金融合约。 A.人民币无本金交割远期 B.人民币利率互换 C.离岸人民币期货 D.人民币RQFII货币市场ETF 【答案】：B 【解析】本题可根据各选项所涉及金融合约的定义来判断正确答案。选项A人民币无本金交割远期是一种离岸金融衍生产品，交易双方基于对汇率的不同看法，签订无本金交割远期交易合约，确定远期汇率、期限和金额，合约到期时只需将远期汇率与实际汇率的差额进行交割清算，不涉及本金的实际交割。它主要用于对人民币汇率进行套期保值或投

2025-06-14 约4.01万字 53页立即下载

2025-06-12 约4.25万字 55页立即下载

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期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解（基础题）.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、期权风险度量指标中衡量期权价格变动与斯权标的物价格变动之间的关系的指标是（）。 A.DeltA B.GammA C.ThetA D.VegA 【答案】：A 【解析】本题主要考查期权风险度量指标中各指标所衡量的关系。逐一分析各选项：A选项：Delta是衡量期权价格变动与期权标的物价格变动之间的关系的指标，故该选项正确。B选项：Gamma衡量的是Delta值对期权标的物价格变动的敏感度，并非期权价格变动与期权标的物价格变动之间的直接关系，所以该选项错误。C选项：Theta是用来衡量期权时间价值随时间流逝的变化率，与期权价格变

2025-06-10 约4.26万字 54页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解（完整版）.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、某款收益增强型的股指联结票据的主要条款如下表所示。请据此条款回答以下四题。 A.5.35% B.5.37% C.5.39% D.5.41% 【答案】：A 【解析】本题给出某款收益增强型的股指联结票据的主要条款，要求从选项A（5.35%）、B（5.37%）、C（5.39%）、D（5.41%）中选择正确答案，正确答案为A选项5.35%。推测在结合该股指联结票据主要条款进行详细计算与分析后，所得结果为5.35%，故应选A。 2、关于头肩顶形态，以下说法错误的是（）。 A.头肩顶形态是一个可靠的沽出时机 B.头肩顶形态是一种反转

2025-06-10 约4.18万字 53页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解（新）.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、使用支出法计算国内生产总值（GDP）是从最终使用的角度衡量核算期内商品和服务的最终去向，其核算公式是（）。 A.消费＋投资＋政府购买＋净出口 B.消费＋投资－政府购买＋净出口 C.消费＋投资－政府购买－净出口 D.消费－投资－政府购买－净出口【答案】：A 【解析】本题考查支出法计算国内生产总值（GDP）的核算公式。支出法是从最终使用的角度衡量核算期内商品和服务的最终去向。在宏观经济中，社会的最终消费包括居民消费和政府消费等，而社会的总投资涵盖了企业的固定资产投资等内容。政府购买则是政府用于购买商品和服务的支出。净出口是

2025-06-13 约4.09万字 53页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解（突破训练）.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、5月份，某投资经理判断未来股票市场将进入震荡整理行情，但对前期表现较弱势的消费类股票看好。5月20日该投资经理建仓买入消费类和零售类股票2亿元，β值为0.98，同时在沪深300指数期货6月份合约上建立空头头寸，卖出价位为4632.8点，β值为1。据此回答以下两题。 A.1660 B.2178.32 C.1764.06 D.1555.94 【答案】：C 【解析】本题可根据股票组合套期保值中期货合约数量的计算公式来求解。步骤一：明确期货合约数量计算公式进行股票组合套期保值时，所需要的期货合约数量的计算公式为：\(N=β\ti

2025-06-11 约4.39万字 55页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解（能力提升）.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、下列说法错误的是（）。 A.美元标价法是以美元为标准折算其他各国货币的汇率表示方法 B.20世纪60年代以后，国际金融市场间大多采用美元标价法 C.非美元货币之间的汇率可直接计算 D.美元标价法是为了便于国际进行外汇交易【答案】：C 【解析】本题可根据美元标价法的相关知识，对各选项逐一进行分析。选项A：美元标价法是以一定单位的美元为标准来计算应兑换多少其他货币的汇率表示方法，也就是以美元为标准折算其他各国货币的汇率表示方法，该选项说法正确。选项B：20世纪60年代以后，随着国际金融市场外汇交易量的迅猛增长，为便于国际外

2025-06-13 约4.21万字 54页立即下载

期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题含答案详解（精练）.docx 期货从业资格之期货投资分析综合提升练习试题第一部分单选题(50题) 1、假如一个投资组合包括股票及沪深300指数期货，βs=1.20，βf=1.15，期货的保证金为比率为12%。将90%的资金投资于股票，其余10%的资金做多股指期货。如果投资者非常看好后市，将50%的资金投资于股票，其余50%的资金做多股指期货，则投资组合的β为（）。 A.4.39 B.4.93 C.5.39 D.5.93 【答案】：C 【解析】本题可根据投资组合β值的计算公式来求解。投资组合的β值等于各资产的β值乘以其投资比例的加权平均数。已知股票的β值\(\beta_{s}=1.20\)，沪深300指数期货的β值\(\b

2025-06-11 约3.98万字 53页立即下载