02连锁企业营运资金管理技术.pptx

连锁企业营运资金管理技术;内容提要;技能1;适用情景;情境描述 ;① 根据以往的经验，健雄门店按以下比例收回应收账款：70%于销售后1个月收回，20%于销售后2个月收回，10%于销售后3个月收回。假定上述经验可以沿用于未来，前1年最后3个月的销售额为80万元，请你估算一下2008年1~4月份理论上有多少现金到账？ ② 史泰博健雄店的营业费用支出平均为销售收入的55%，健雄店按预测销售量提前1个月进货，供应商允许健雄店延期1个月支付货款，每月支付的销售与管理费用平均为现金30万元，健雄店每月支付5万元的应付本息。根据上述情况，健雄店1~4个月每月需要支出多少现金？ ③ 假设健雄店在该年年初的现金余额为20万元，并有1个50万元的银行信贷额度，健雄店政策要求每月月初最少要有20万元现金储备，那么健雄店在2009年3、4月份的现金是否充足？如有缺口必须向银行借入多少资金才能满足门店运营的需要？;技能描述;1 现金与有价证券;2 持有现金和有价证券的动机;⑴ 交易动机;⑵ 预防动机;⑶ 满足未来的需求;⑷ 补偿性余额的需要;⑸ 投机的动机;⑴ 编制现金流量规划，以合理地估计未来的现金需求； ⑵ 对日常的现金收支进行控制，力求加速收款、延缓付款； ⑶ 确定理想的现金余额，当企业实际的现金余额和理想的现金余额不一致时，可采用短期融资策略或采用归还借款和投资于有价证券等策略。;4 现金计划的编制;管理升级——最佳现金余额水平的确定;1 现金最佳持有量;2 确定最佳现金持有量的方法;⑴ 鲍莫尔（Baumol）现金模型; 设企业现金余额的初值为C，平均每阶段需支付现金数量为S，有价证券的交易成本为固定值K，R为有价证券的收益率，维持该运转过程的总成本为B。则有公式： 对其求极值得： 式中的C*就是现金最佳持有量; ⑵ 成本分析模式;3 现金管理策略;⑴ 力求现金流量同步化; 由于该公式中的固定成本中含有非现金支出项目，主要包括折旧，所以上式计算出的产销量并不是企业现金收入与现金支出相等的产销水平。要使企业的现金流入量与现金流出量保持平衡，需要将折旧额从固定成本中扣除，于是得到现金盈亏平衡点的计??公式。 ; 当企业的实际销售量达到现金盈亏平衡点时，企业恰好处于现金收入与现金支出平衡状态。如果预计销售量低于现金盈亏平衡点，则企业将会发生现金短缺，这时财务人员应事先制定好短期筹资计划。如果预计销量高于现金盈亏平衡点，则表明企业将产生现金剩余，在这种情况下，财务人员应该预先安排多余现金的处置计划。 有时，企业需要知道当销售额达到多少元时，企业达到现金盈亏平衡。在这种情况下，可以利用现金盈亏平衡销售额的计算公式，该公式为：;⑵ 加速货款回收;⑶ 尽量推迟付款时间;⑷ 充分利用现金浮游量;⑸ 充分利用闲置资金进行短期债券投资;⑹ 工薪支付模式;技能2;适用情景;情境描述;技能描述;1 应收账款与坏账损失;2 应收账款的功能;3 应收账款的成本;⑴ 机会成本;⑵ 管理成本;4 应收账款的信用政策;⑴ 信用标准;⑵ 信用条件;5 收账政策;收账费用与坏账损失之间的关系如图17-4所示。;5 收账政策;管理升级——应收账款的管理;1 客户的信用分析;2 应收账款的账龄分析;3 应收账款收现保证率分析;3 应收账款收现保证率分析;4 建立应收账款坏账准备制度;5 建立针对赊销业务的内部控制 制度;⑴ 适当的职责分离;⑵ 适当的授权审批程序;⑶ 充分的凭证和记录;⑷ 凭证预先编号;⑸ 按月寄发对账单;⑹ 内部审查程序;6 加强应收账款的回收;6 加强应收账款的回收;9、春去春又回，新桃换旧符。在那桃花盛开的地方，在这醉人芬芳的季节，愿你生活像春天一样阳光，心情像桃花一样美丽，日子像桃子一样甜蜜。8月-218月-21Wednesday, August 25, 2021 10、人的志向通常和他们的能力成正比例。17:07:4717:07:4717:078/25/2021 5:07:47 PM 11、夫学须志也，才须学也，非学无以广才，非志无以成学。8月-2117:07:4717:07Aug-2125-Aug-21 12、越是无能的人，越喜欢挑剔别人的错儿。17:07:4717:07:4717:07Wednesday, August 25, 2021 13、志不立，天下无可成之事。8月-218月-2117:07:4717:07:47August 25, 2021 14、Thank you very much for taking me with you on that splendid outing to London. It was the first time