项目投资估算与融资.ppt

④工程建设其他费用构成及估算序号费用名称计算依据费率或标准总价1土地使用费土地使用费2与工程建设有关的其他费用建设单位管理费3勘察设计费4研究试验费5建设单位临时设施费6工程建设监理费7工程保险费8施工机构迁移费9引进技术进口设备其他费10与未来企业生产经营有关的其他费用联合试运转费11生产职工培训费12办公及生活家居购置费A指在初步设计及概算内难以预料的工程费用。B基本预备费=（建安工程费+设备工器具购置费+工程建设其他费用）*基本预备费率⑤基本预备费估算一般根据国家规定的投资综合价格指数，按估算年份价格水平的投资额为基数计算。公式：V为涨价预备费；i为年价格变动率；n为建设期年份数;kt为第t年投资使用计划额（含工程费用、工程建设其他费用及基本预备费）020301⑥涨价预备费估算例：某建设项目，建设期为3年，各年投资计划额为：第一年投资7200万元，第二年10800万元，第三年3600万元，年均投资价格上涨率为6%，求建设项目建设期间涨价预备费。解：第一年涨价预备费=7200×0.6第二年涨价预备费=10800×（1.062-1）第三年涨价预备费=3600×（1.063-1）建设期的涨价预备费为：7200×0.6+10800×（1.062-1）+3600×（1.063-1）=2454.54(万元)预备费估算⑦建设期贷款利息估算a.贷款总额一次性带出且利率固定的贷款，按照下式计算：I=F-P其中：F=P(1+i)nI-利息F-本利和P-本金n-计息期数i-有效利率b.贷款总额分年均衡发放：建设期利息按当年借款在年中支付考虑例：某新建项目，建设期为3年，分年均衡进行贷款，第一年贷款300万元，第二年600万元，第三年400万元，年利率为12%，建设期内利息只计息不支付，计算建设期贷款利息。解：第一年利息=0.5×300×12%=18（万元）第二年利息=（300+18+0.5×600）×12%=74.16（万元）第三年利息=(318+600+74.16+0.5×400)×12%=143.06（万元）建设期贷款利息为：18+74.16+143.06=235.22（万元）5.1.3流动资金估算流动资金指生产经营项目建成后，为保证项目日常生产或服务运营所必需的周转资金。对于项目规模不大且同类项目资料齐全的，可采用分项详细估算法；对于大项目及设计深度浅的可采用指标估算法。01流动资金额＝计算基数×对应的资金率一般常用的基数有销售收入、经营成本、总成本和费用、固定资产投资和单位生产能力等。02扩大指标估算法(适用于项目建议书阶段)。5.1.3流动资金估算（1）按产值或销售收入资金率进行计算流动资金额=年产值（年销售收入额）*产值（销售收入）资金率（2）按经营成本（或总成本）资金率估算流动资金额=经营成本（总成本）*经营成（总成本）资金率（3）按固定资产价值资金率估算流动资金额=固定资产价值*固定资产价值资金率（4）按单位产量资金率估算流动资金额=年生产能力*单位产量资金率2)分项详细估算法流动资金＝流动资产－流动负债其中：流动资产＝现金＋应收及预付账款＋存货流动负债＝应付账款＋预收帐款流动资金本年增加额=本年流动资金?上年流动资金定义：这种方法是按流动资金在生产经营过程中的各种占用形态，分项计算资金占用量，从而估算出建设项目正常生产时流动资金需用量。计算思路1现金＝(年工资及福利费＋年其他费用)／周转次数2应收(预付)账款＝年销售收入／应收帐款周转次数3存货＝外购原材料、燃料+在产品+产成品+其它4应付账款=（年外购原材料燃料动力+备品备件）/周转次数外购原材料、燃料=年外购原材料/按种类分项周转次数5在产品=（年外购原材料燃料及动力费+年工资及福利费+年修理费+年其他制造费用）/周转次数6产成品=年经营成本/周转次数例：已知某建设项目达到设计生产能力后全厂定员1000人，工资和福利费按每人每年20000元估算。每年的其他费用为1000万元,其中其他制造费600万元，现金的周转次数为每年10次，流动资金估算中应收帐款额为2000万元，应付帐款估算额为1500万元，存货估算额为6000万元，则该项目流动资金估算额为多少万元？解：（1）计算各项流动资金年平均占用额：应收帐款：2000万元存货：6000万元现金：（年工资